Singapura – Singapura está a trabalhar para promover o seu papel como centro de gestão de risco da Ásia, ou um local de referência para as empresas reduzirem o risco e criarem uma rede de segurança financeira.
A Autoridade Monetária de Singapura (MAS) propõe estabelecer um quadro jurídico para uma nova estrutura empresarial denominada operadora móvel protegida (PCC), com meta de implementação em 2028.
de iniciativa Apoiar o crescimento de soluções alternativas de transferência de risco na indústria de seguros e resseguros. A agência reguladora anunciou isso em 7 de julho.
“As empresas em todo o mundo procuram manter um maior controlo e flexibilidade no financiamento e retenção de riscos, ou na aquisição de cobertura de riscos, para complementar as suas capacidades tradicionais de seguros”, acrescentou o regulador.
O quadro proposto é Documento de consulta no site, Aceitaremos comentários públicos até 7 de agosto.
O documento de consulta seguiu-se ao anúncio do quadro do PCC pelo vice-primeiro-ministro Gan Kim Yong. Em um evento da Bankers Association realizado em Cingapura em 25 de junho.
ambos, Também Presidente do MAS e Ministro do Comércio Internacional e Indústria (listado em h)É um discurso Durante o evento “Os riscos de hoje são mais complexos, mais relevantes e mais difíceis de precificar”, afirmou, acrescentando que “uma única perturbação pode repercutir em múltiplos sectores e regiões”.
Considerando estes riscos, disse ele, “a Ásia continua gravemente subsegurada”.
Acrescentou que embora os seguros e resseguros tradicionais continuem a ser importantes ferramentas de diversificação de riscos, estes métodos tradicionais por si só não são suficientes.
George Ong, Diretor Regional de O Chefe de Gestão de Cativas e Seguros da Aon disse que a estrutura proposta expande a gama de ferramentas de financiamento de risco disponíveis para as organizações à medida que enfrentam riscos cada vez mais complexos. esses Isto inclui ameaças cibernéticas, perturbações na cadeia de abastecimento, exposições relacionadas com o clima e incerteza geopolítica.
Atualmente, as empresas devem estabelecer uma entidade legal separada, como um veículo de propósito específico (SPV), para incluir legalmente o capital, os ativos e os passivos de cada programa de risco.
A MAS observou que o esforço e o custo necessários para criar um SPV poderiam impedir a adoção generalizada de soluções que apoiam uma melhor gestão e proteção de riscos.
O regulador acrescentou: proposto A estrutura do PCC aborda esta questão. Tal empresa é Funciona como uma entidade jurídica única, constituída por um «núcleo» central e por uma ou mais «células» separadas e distintas.
Os activos e passivos de cada célula estão legalmente separados dos de outras células e do núcleo, disse o MAS, acrescentando que esta delimitação permite que múltiplas soluções de seguros sejam geridas de forma independente por células individuais dentro de um único PCC.
As células partilham serviços comuns fornecidos pelo núcleo, tais como governação e monitorização centralizadas, resultando em custos mais baixos e numa transferência de risco mais eficiente.
O Sr. Ong disse ao PCC e outros: Foi feito Ajudamos as empresas a gerir eventos inesperados de forma mais eficaz e a construir maior resiliência.
Ele acrescentou que a separação jurídica de ativos e passivos do PCC: Foi feito Também fortalece a transparência e a governação.
“Ao longo do tempo, um ecossistema de financiamento de risco mais forte pode apoiar a confiança empresarial, o investimento e a inovação, beneficiando a economia em geral e fortalecendo a posição de Singapura como um centro líder para seguros e gestão de risco”, disse Ong.
MAS propõe uma estrutura de PCC. pode apoiar Começaremos com três casos de uso de seguros.
A primeira é a área de seguros cativos. Em vez de adquirir seguros de companhias de seguros privadas, as grandes empresas estabelecem os seus próprios departamentos de seguros para assegurar os riscos enfrentados por elas próprias ou pelas suas afiliadas.
Existem atualmente 87 companhias de seguros cativas em Singapura, a maioria das quais geridas pelos três maiores corretores de seguros: Marsh, Aon e Willis Tower Watson.
A estrutura do PCC permite que a empresa estabeleça células separadas para diferentes afiliadas ou diferentes programas de risco, como risco cibernético ou risco da cadeia de suprimentos, com todas as células compartilhando alguns serviços comuns.
As pequenas empresas que considerem comercialmente inviável criar a sua própria solução cativa podem tirar partido de um modelo de “aluguel cativo”, que normalmente é configurado e gerido por um gestor de seguros.
A empresa “aluga uma célula” nas instalações compartilhadas de um gerente de PCC para executar seu próprio programa de risco, reduzindo custos de configuração e operação.
Simon Goh, sócio e chefe do grupo de prática de seguros e resseguros da Raja & Tan, disse que as empresas de médio porte, que ficam entre as grandes empresas da Fortune 100 e as pequenas empresas, são mais propensas a adotar esta abordagem.
Ele acrescentou que grupos imobiliários hoteleiros com ativos no exterior poderiam ser candidatos.
segundo proposto Exemplos de uso de estruturas PCC gira em torno Emissão de Títulos Vinculados a Seguros (ILS).
As seguradoras podem emitir ILS nos mercados de capitais através de células separadas dentro do PCC sem criar um novo veículo de propósito específico para cada emissão de ILS.
Os títulos relacionados com seguros são produtos financeiros que permitem aos investidores assumir riscos económicos, como catástrofes naturais ou pandemias, em troca de retornos atrativos.
Estes instrumentos financeiros permitem que as companhias de seguros e resseguros transfiram certos riscos, tais como o risco de catástrofe, para investidores terceiros, tais como fundos de pensões e fundos de cobertura, proporcionando uma fonte adicional de capacidade de resseguro ao resseguro tradicional.
Finalmente, as PCC podem apoiar instalações de seguros que agrupam riscos em vários países.
Esses conjuntos de riscos soberanos são normalmente criados pelos governos participantes para partilhar e gerir os riscos e garantir a cobertura de seguros contra eventos catastróficos, como catástrofes naturais e alterações climáticas.
O PCC isola a exposição ao risco dentro de uma única estrutura. Por exemplo, países individuais pode Agrupar fundos no PCC como parte de Iniciativa de Financiamento de Risco de Desastres.
países diferentes vai fazer Possui célula própria e pode utilizar os fundos da célula designada em caso de desastre sem esgotar os fundos de outras células.
O Mecanismo de Seguro e Risco de Desastres do Sudeste Asiático (SEADRIF) é o primeiro mecanismo regional de risco de desastres estabelecido na Ásia pelos estados membros da ASEAN.
Fornecemos soluções proativas de financiamento de riscos climáticos e de desastres e de seguros para esses países.
O MAS disse no seu website que o SEADRIF poderia ser expandido para outros produtos financeiros de risco de desastres, como títulos relacionados com seguros.
Embora ainda esteja em seus estágios iniciais, poderá haver mais oportunidades de emprego à medida que o status de Cingapura como centro de seguros crescer, disse Goh.
Novos empregos poderão ser criados se a República desenvolver novas capacidades no sector dos seguros.
“Estamos subindo na cadeia de valor. No futuro, os candidatos poderão ser entrevistados em novas áreas do mercado”, afirmou.
